互聯網金融，本質上是金融，互聯網只是手段。金融是什么？資金融通，存款、貸款、證券，都是金融。 ### 互聯網金融為什么能火？ 貌似從2013開始開火的，稱之為互聯網金融元年。民間借貸，借助于互聯網這個工具，開始服務更多的人，滿足各種人的借出接入需求。 對于lender來說，比銀行的利息高，總比股市的風險小，所以，愿意借錢給資質高、信用好的互聯網金融平臺。 對于debtor來說，從銀行借不到錢，而互聯網金融的利息也比地下高利貸低，所以，愿意從任何利息較低的互聯網金融平臺借錢。 ### 互聯網金融的風險在哪里？ ### 借方借錢不還 誰都怕這個不是。。遇到借錢不還的，特別是企業客戶（也就是通常說的B端客戶），一借幾千萬，到時還不出，引起資金鏈斷裂，不能對lender按時履約，只能卷錢跑路了。 所以，和任何金融一樣，互聯網金融的核心也是風控，風險控制。 對B端的風控能力很難，手段也比較傳統。 對C端的風控手段就比較多樣，不會過分依賴傳統手段（比如銀行流水、工資記錄、收入證明）等，可以從更互聯網的方式進行信審，勾勒出一個人的信用情況。 有哪些手段呢？ 曾經聽過一個公司的公開講座，大致羅列了如下方面： 基本情況：比如年齡、籍貫、職業、健康、社保情況 信用歷史：過往信用賬戶還款記錄及信用賬戶歷史 行為偏好：在購物、繳費、轉賬、理財等活動中的偏好及穩定性 人脈關系：好友的身份特征以及跟好友互動程度 通過這些情況，勾勒出一個人的信用評分，決定是否給這個人貸款。 淘寶的“芝麻信用”評分，國外的FICO評分，都是干這個的。 同時，C端個人是多樣的，可以有效的分散風險，所以很多互聯網金融只作C端，不做B端。 ### 貸方惡意擠兌 這個尚好，不像銀行，有信用杠桿，有100塊錢，利用信用杠桿，可以借出N個100塊錢。 互聯網金融是沒有杠桿的，賺的只是借入借出的差價，很像電子商務，只是商品是錢。 只要利用合同控制貸方的行為，則基本沒什么問題，比如：銀行的T+1到賬期限，不能讓大額隨借立提。 ### 支撐互聯網金融的系統有哪些？ **撮合** 把lender和debtor，直接撮合到一起。N <-----> N的形式。 **貸前管理** lender及其借出款項的管理。 **貸后管理** debtor及其借入款項、按期劃款、催繳的管理。 **信用評估** 風險控制的手段。依靠信息收集和數據模型進行分析計算。 **支付中心** 所有款項的真實流轉，記賬，對賬，都要走支付中心。 **資金托管** 資金托管，寓意是：“不能隨便挪作他用，有監管了”，可以說是一種提高自身身價的手段。 **清算結算** 央行只管賬戶（比如，開個賬戶，日終時同步到央行即可），不通銀行之間的清算結算，當前是被銀聯壟斷的。2015-06-01，這個“銀行卡清算”時長被放開，只要符合一定條件，具備一套符合央行標準的清結算系統，就可以進入這個市場，比如，支付寶就具備這個條件。 ###支付中心 所有款項的真實流轉，記賬，對賬，都要走支付中心。支付中心，最核心的工作，是一個對交易的“聯機處理”的過程。 商戶端通過其App發起交易請求開始，進入支付中心的OLTP環節，經過一系列的處理流程，比如：交易預處理、交易檢查、風險控制、交易路由（走那個通道的規則）、計入最終的支付通道，支付完成后，記如賬務系統。 在這個流轉過程中，必須做到不出錯，出一次錯誤，后果都是很嚴重的。特別是批量，可能就涉及個幾百萬的款項，難以追回。 ### 最大的兩個風險點 批量代付，付重：向客人追討，是很麻煩的，甚至追不回來；這種情況是最危險的，客人本來就是取錢，說明需要錢，我們重復給他，他自然想千方百計推脫，先用著再說了。 批量收款，沒有成功，通知客人成功：客人可能會賴著不還；這種情況還好一些，客人本來就是還錢，通過客服的手段，比較能說服客人重新還款。 ### 針對風險點的風控手段 除了完整流程、狀態控制之外，額外考慮兩種最終的風控方法： 1、通過和通道的接口約定，能保證對于同一筆交易單號，可以驗重，失敗的可以多筆，成功只能有一筆，這是最完美的，能做到100%防重的一道關卡。 2、通道之后的風控手段：實時交易監控，這是一種事后的風控手段。